08.01.2022
Соглашение о ведении переговоров и существенных условиях будущей сделки
-
Term Sheet
Возможность заключения соглашения о порядке ведения переговоров определена статьей 434.1. ГК РФ

Term Sheet служит для сторон канвой по вопросам взаимных ожиданий и существенных условий будущей сделки. Такой документ нужен, когда предстоит сложная комплексная сделка и переговорами в несколько этапов.

Term Sheet может стать основой для юридически значимых документов по сделке. Его можно использовать как черновик для договора о купле-продаже долей в уставном капитале общества и/или черновик корпоративного соглашения.


1
В каких сделках нужно подобное соглашение
Составлять полноценное соглашение о ведении переговоров с дорожными картами и прочим будет избыточно для простых сделок купли-продажи имущества, аренды или оказания услуг.
В случае же сложной и структурированной сделки подписание Term Sheet (Термшит) является обоснованным. Наиболее распространенными примерами таких сделок являются создание совместных предприятий, слияния и поглощения (Mergers & Acquisitions или M&A), продаже среднего и крупного бизнеса.

Подобные сделки могут занимать от нескольких месяцев до более года, могут включать в себя несколько стадий - в них почти всегда due diligence и множество отлагательных условий.

2
Помимо существенных условий сделки
соглашение может регулировать:
1
порядок проведения переговоров, последовательность действий сторон в рамках подготовки, начала и реализации сделки;
2
требования к добросовестностному ведению переговоров и ответственность за нарушения
3
распределение сторонами расходов на ведение переговоров и подготовку к сделке
Term Sheet - это предварительный договор?
Нет, термшит - это отдельный вид соглашений. Предварительный договор - это договор, стороны которого обязуются заключить в будущем основной договор на условиях, указанных в предварительном (п. 1 ст. 429 ГК РФ).


3
Какие положения может включать соглашение о ведении переговоров и существенных условиях будущей сделки?
  • Общее описание и ключевые этапы будущей сделки
  • Порядок проведения Due Diligence
  • Заверение сторон об определенных обстоятельствах и фактах настоящего и прошлого, имеющих значение для заключения сделки
  • Ответственность сторон за недобросовестное ведение переговоров
  • Разрешение споров, в том числе через суд
  • Эксклюзивность - стороны обязуются не вести переговоры по аналогичному предмету с третьими лицами
  • Конфиденциальность
  • Регулирование публичных объявлений
  • Другие положения по пожеланиям сторон